Содержание

Блокчейн совершенно бесполезен. И вот почему: Деньги: Экономика: Lenta.ru

Обвал биткоина в январе стал холодным душем для фанатов криптовалют. Падение в два раза спровоцировало новый виток разговоров о финансовом пузыре. Причины падения пытались объяснить даже китайским Новым годом. Однако у политического истеблишмента и экономической элиты сложилось устойчивое мнение: биткоин — плохо, блокчейн — перспективно и революционно. «Лента.ру» разбиралась, действительно ли мир не сможет обойтись без блокчейна.

Криптовалюты регулярно подвергаются жесткой критике как источник пузырей и спекуляций, грозящий инвесторам потерей всех их сбережений, при этом к блокчейну отношение по-прежнему заинтересованное. В России, например, к технологии относятся серьезно: Национальный расчетный депозитарий рассматривает возможность создания блокчейновой инфраструктуры, технологию активно изучают в крупных банках и государственных организациях. Похожая ситуация и в мире — большинство стран признали блокчейн революционным решением.

Перспективность блокчейна оспаривают немногие, однако их критика заслуживает внимания. Например, финансист Кай Стинчкомб в своей заметке прошелся по ключевым отраслям, куда хотят внедрять блокчейн. По его мнению, на данный момент не видно реального применения этой технологии и уж точно нельзя говорить, что блокчейн разрушит современную финансовую систему.

Фанаты новых технологий настаивают, что криптовалюты на основе блокчейна могут стать идеальной платежной системой, где не будет взимающего комиссию посредника вроде Visa и Mastercard. Стинчкомб оспаривает этот тезис, ведь такая система уже давно существует — это наличные. Что касается платежных институтов, то их преимущества перед блокчейном очевидны: да, они требуют свой процент с каждой транзакции, зато возможен возврат денег за товар, который потребителю пришелся не по нраву.

Фото: Евгений Биятов / РИА Новости

Главная проблема криптовалюты как платежной системы — это скорость обработки транзакций. Например, Visa обрабатывает 60 тысяч операций в секунду, биткоин — только семь (не тысяч). Технические усовершенствования системы продолжаются, но на данный момент эффективность биткоина составляет чуть более 0,01 процента от показателя Visa. Биткоин сможет обрабатывать столько же операций, сколько традиционные глобальные платежные системы при условии потребления половины мировой электроэнергии. Ситуация с другими криптовалютами принципиально не отличается.

На блокчейн возлагают особые надежды те, кто считает, что сделки должны осуществляться без надзора государства. Контроль органов власти действительно может быть утомительным, но госструктуры при всей их неповоротливости предоставляют определенный уровень надежности. Владелец криптокошелька же не сможет обратиться за какими-либо гарантиями в случае кражи пароля: нет регулятора — нет гарантий. Причем подобный недостаток системы находится как на пользовательском уровне, так и на уровне всей системы — от недостатка безопасности вынуждены были закрыться несколько крупных торговых криптоплощадок.

Материалы по теме

00:04 — 28 декабря 2017

Вдобавок сами власти не захотят расставаться с контролем над перемещением средств банально из-за необходимости противодействовать терроризму, организованной преступности и т.д. Большинство граждан, конечно, против контроля над своими счетами, но при этом многие скажут «да» в ответ на вопрос: «Имеют ли правоохранительные органы право проверить операции подозреваемых в распространении детской порнографии?»

Возможно, будущее блокчейна лежит в осуществлении микротранзакций? Например, заплатить музыканту за песню или прочитать свежую газету в интернете. Ведь сделки с биткоином должны быть быстрыми, практически мгновенными и бесплатными. Стинчкомб ставит под сомнение и подобную перспективу — клиринг каждой транзакции занимает восемь минут и требует затрат в 4 цента. Вдобавок сами микротранзакции не слишком-то популярны — люди гораздо чаще предпочитают им сервисы с подпиской.

Фото: Lucas Jackson / Reuters

Межбанковские платежи посредством блокчейна также развиваются не самыми быстрыми темпами. К примеру, через Ripple, перспективную платформу для таких платежей, прошло два миллиарда долларов за последние тридцать дней. Параллельно уже рабочая система SWIFT такие деньги переводит в течение 40 секунд. Соотношение примерно такое же, как между объемом продаж зубочисток и ВВП США.

Большие надежды возлагают на «умные контракты» (это, например, лежит в основе системы Ethereum), предполагающие, что вместо текста в них фигурирует код, а для проведения сделок с помощью такой системы не потребуется личной подписи. Однако реальное применение «умных контрактов» пока привело лишь к ошибочной инвестиции на сумму в 50 миллионов долларов. Даже самые ярые сторонники блокчейна признают, что обсуждение контрактов между людьми предпочтительнее ситуации, когда оно будет приниматься программным обеспечением, на данный момент не таким «умным», как хотелось бы фанатам блокчейна.

Smart-контракт — компьютерный алгоритм, позволяющий участникам системы блокчейн заключить сделку, после которой алгоритм полностью просчитывает и отслеживает все движения по ней. Технология позволяет создать полностью самодостаточный автоматически исполняемый договор, сокращающий издержки, например, на юридическое сопровождение.

Не выдерживают критики аргументы в пользу использования блокчейновых платформ как резервуара зашифрованной информации или помощника в выпуске акций. Во всех подобных случаях, отмечает Стинчкомб, существующие системы выгоднее и/или безопаснее блокчейна. Нет ни единой причины, чтобы отказываться от биржи NASDAQ, которая пользуется всеобщим доверием.

Финансист подчеркивает, что самым сложным в интернете является перевод денег из точки A в точку B или же хранение записей о тех или иных осуществившихся транзакциях и взаимодействиях. В реальности эта часть операции как раз самая простая, быстрая и высоко автоматизированная. Что касается отмены посредника, то в большинстве своем участники сделок прямо заинтересованы в его существовании — хотя бы для возможности эту сделку оспорить, если «что-то пойдет не так».

В итоге, отмечает Стинчкомб, сфера применения блокчейна и криптовалют оказывается крайне узкой. По сути, не остается ничего кроме спекуляций и нелегальных транзакций. Но в таком качестве криптовалюты работают уже давно и расширения этого поля не предвидится. Люди же, вкладывающие миллионы в блокчейн-технологии, даже не удостоверились в реальном спросе на подобные системы оплаты. За десять лет, прошедших с распространения блокчейна, никакого заметного совершенствования технологии не произошло.

Фото: Arnd Wiegmann / Reuters

Аналитических ответов на претензии Стинчкомба к блокчейну не последовало. Оптимисты лишь указывали на то, что технология еще слишком молода и, быть может, варианты ее применения найдутся в ближайшем будущем, либо вовсе утверждали, что многие новые ноу-хау проходили период скепсиса. Проблема в том, что список технологий, оказавшихся на свалке истории или нашедших лишь скромное нишевое применение, точно не меньше списка научно-технических прорывов. Достаточно вспомнить электромобиль, появившийся даже раньше двигателя внутреннего сгорания. Лишь теперь, 120 лет спустя, электромобили стали актуальными, и то благодаря дорогой нефти и всеобщей озабоченности темой глобального потепления и зеленой энергетики.

Материалы по теме

00:06 — 22 декабря 2017

Король эфира

Почему Виталик Бутерин — самый хайповый предприниматель года

Кай Стинчкомб не первый специалист, утверждающий, что «король-то голый». Роб Флейшман, инженер по программному обеспечению в Akamai Technologies, в свое время также был в восторге от блокчейна. «Но по мере общения с людьми из хайтека я все больше убеждался, что эта технология совершенно глупа и бесполезна для практически любых задач», — отмечает он. В более мягкой форме мифы о блокчейне и биткоине развеял специалист по вредоносным программам «Лаборатории Касперского» Алексей Маланов.

В частности, он констатирует, что для хранения информации, записанной в блокчейновых системах, потребуется совершенно фантастическое количество объема памяти. Кроме того, майнинг является крайне неэффективной системой защиты системы с учетом объема потребляемого электричества. Эти и другие слабости технологии приводят Маланова к выводу, что если традиционные деньги когда-нибудь и уйдут из обращения, это произойдет вовсе не из-за блокчейна.

Еще пару месяцев назад над таким скепсисом бы только посмеялись. В период, когда биткоин постоянно растет в цене, — скептики не востребованы. Но в новом году конъюнктура начинает меняться, а вкупе с крайне негативным отношением к криптовалютам со стороны финансового сектора, здравая критика становится востребованной. Скептики, конечно, могут оказаться неправы, но объективный диалог отрасли необходим хотя бы для того, чтобы остудить горячие головы, рванувшие к биткоину, эфиру, и другой «крипте» как к средствам мгновенного обогащения.

Блокчейн в банковской системе — необходимость изменений и перспективы

Криптовалюты не собираются уходить с рынка. Банки ждали, что это произойдет. Но теперь они вынуждены думать об интеграции блокчейна в структуру своей деятельности.

Блокчейн и банкинг

Почему блокчейн необходим банкам

Вся суть традиционной финансовой системы и ее учреждений заключалась в том, чтобы развивать возможности безопасно отслеживать, хранить, передавать ценности. Худо или бедно банки справлялись с этой задачей, потратив на развитие инфраструктуры для ее обслуживания несколько столетий. И вдруг появился блокчейн, децентрализованная платформа, которая показала, что хранение и передача ценностей может быть надежной, безопасной и без громоздких банковских структур.

Разного рода государственные структуры страхуют вклады людей в банки. Это касается традиционных валют. А в ситуации с блокчейном такой необходимости нет: там не существует единой точки схождения финансовых потоков, нет банка, нет организации, которая могла бы разориться.

Множество банковских функций до сих пор кажется уязвимым, ненадежным. Речь идет о прозрачности расчетов, о бэк-офисе. Нарушений в традиционных финансовых учреждениях много, они повсеместны и есть в каждом банке. И теперь самые уязвимые места банки будут заменять блокчейном. Но, стоит отметить, цепочки блоков, фиксирующие транзакции, в нынешней форме и функциональности пока не способны полностью заместить банковские проводки. Этой технологии еще предстоит пройти свой путь развития, пока она сумеет это осуществить.

World bank

Блокчейн породил новую вселенную виртуальных валют, смарт-контрактов, децентрализованных приложений, начальных предложений монет (ICO). Банки, инвестиционные и другие фонды должны уметь принимать блокчейн, иначе они не сохранят свою конкурентоспособность на рынке. Игнорирование разработки не дает им надежду на то, чтобы выжить.

Что даст новая технология

На основе блокчейна банки могут повысить эффективность своей деятельности, оптимизировать функции бэк-офиса, снизить риски. Смарт-контракты добавляют динамики рынку, потому что усиливают безопасность сделок в блокчейне за счет проверки дополнительных данных. Блокчейн, в целом, снижает риски работы с неизвестными контрагентами, повышает ликвидность средств, объединяет людей по всему миру.

Криптовалюты, созданные на базе смарт-контрактов и блокчейна, уже стали самостоятельным финансовым продуктом, который посягает на территорию банковского сектора. Их можно хранить, использовать, перераспределять, не полагаясь на какие-то учреждения и институты. Страхование рисков производится самой сетью. Никто не должен поручаться за сохранность средств. При этом нет никаких барьеров для международных переводов и платежей. Возможно, именно этот вид операций первым будет заменен проводками в блокчейне. Причем, осуществлять такие переводы могут любые фирмы, не обязательно это должны быть банки. Им придется использовать технологию блокчейна в своей работе.

blockchain

Криптовалюту можно отправить из любой точки мира в любую страну, достаточно иметь доступ в интернет. Перевод стоит дешево, осуществляется быстро. Традиционные международные банковские переводы требуют недель или дней на осуществление, стоят недешево.

На концептуальном уровне криптовалюта просто помечает факт хранения стоимости, фиксирует процесс ее передачи от лица к лицу. И все это осуществляется в среде с нулевым доверием между сторонами. Никакие посредники для проведения операций не требуются. Токены, символизирующие некую ценность, отмечают процесс хранения или передачи, биткоины и его альтернативы можно передавать, выкупать, тратить. Все эти процесс надежны и конфиденциальны. Банки еще могут извлечь выгоду от принятия криптовалют, но им нужно проявить гибкость, научиться действовать быстро.

Венчурное финансирование или ICO

Еще один яркий пример того, как цифровые деньги завоевывают мир, является процесс ICO, первоначального выпуска монет. Возможно, придет момент, когда банки примут и этот вид операций. На данный момент, они являются альтернативой венчурному финансированию стартапов.

По состоянию на сентябрь 2017 года, в ICO было вложено около $2,3 миллиардов. Токены в таких проектах могут представлять собой все, что угодно: от вариантов контрактов и договоров до купонов на продукцию или видов новых денег. Нередко они бывают аналогом ценных бумаг. И дают право их владельцу на особые привилегии в использовании сервиса, технологии, экосистемы. Иногда они являются мерилом доли в компании, которая их выпускает, то есть становятся разновидностью акций.

Процесс токенизации ценных бумаг банки должны брать под контроль, им не стоит жалеть времени и других ресурсов на это. Токенизация акций – это цифровая версия бумаг. По сути, это «умные», интеллектуальные активы. Они являются более ликвидными, гибкими, прозрачными, чем обычные бумаги.

Преимущества перед существующими процессами фондирования налицо:

  1. Есть единый пул информации. Он стандартизирован, не нужно собирать данные из разных, многочисленных источников. В такой ситуации распространение сведений на разных этапах существования проекта становится более простым, чем раньше. Это снижает издержки, сокращает временные потери.
  2. Стоимость токенов адекватна рынку. Она более точно отражает цену каждой монеты. Манипуляции ценой при помощи капиталов тут затруднены. Спекулятивная надбавка отсутствует или сведена к минимуму.
  3. Невозможность фальсификации – еще одно важное свойство. Записи в блокчейне подделать нельзя. Любой человек может провести аудит компании в реальном времени. Затраты на аудит существенно снижаются, повышенная прозрачность рынка затрудняет действия мошенников. Это также мешает манипуляторам, которые привыкли управлять рынком при помощи неточных кредитных рейтингов и другой фальсифицированной информации.

ICO

Работа с токенами также выигрывает от отсутствия посредников, как и прямая торговля криптовалютами. Скорость, безопасность операций повышается, издержки эффективно сокращаются.

Токенизация ценных бумаг позволить повысить объем вложений в них, оптимизировать эффективность управления, ликвидность активов в процессе их хранения или передачи. Это навсегда изменит лицо финансового мира, скоро традиционные банки, какими мы их знали, уйдут в историю.

Блокчейн в ипотечном кредитовании

Банки имеют хороший уровень капитализации, обширные филиальные и партнерские сети, выстроенную инфраструктуру, опыт обеспечения безопасности сделок. Все эти атрибуты есть у развивающегося рынка виртуальных валюты. Его игрокам лишь нужно немного времени, чтобы отшлифовать функции этой системы.

Blockchain и банки

Примером, как банки смогут токенизировать ценные бумаги, служит рынок ипотечного кредитования. Банк может одолжить денег тысячам заемщиков, а потом объединить ипотечные кредиты (в виде ипотечных ценных бумаг, ИЦБ) в одно обеспечение, которое можно продать через внебиржевые сделки. Ценовые модели вторичного рынка ИЦБ сейчас слабые, в основном, это так из-за отсутствия прозрачности.

Можно представить себе, как тот же банк фиксирует все ипотечные кредиты в блокчейне, разбивая весь денежный поток на смарт-контракты, создав ипотечные ценные бумаги, которые можно проверить в режиме реального времени. Допустим, аудиторы могли бы увидеть там, как были внесены первые платежи, как платятся все остальные взносы. Это могло бы сократить время на оценку кредитных рисков, лежащих в основе ипотеки, основанных на просроченных платежах. Ипотечные взносы заемщиков можно было бы фактически тоже проводить в блокчейне. Их учет велся бы автоматизировано, в режиме реального времени. Это могло бы существенно сократить затраты на оценку ИЦБ, на их маркетинг. А еще такие бумаги можно было бы покупать и продавать в режиме реального времени по всему миру, тоже через блокчейн, разумеется.

И это только один пример из бесконечного множества возможностей технологии распределенного реестра, лежащей в основе блокчейна. Токенизация – это символ трансформации, перехода к полностью цифровой экономике от экономики бумаг, от бюрократии к прозрачности и безопасной работе с активами в режиме реального времени. Традиционно неликвидные или сложные классы активов могут быть преобразованы в интеллектуальные активы, а вкладчики и инвесторы могут извлекать выгоду из новых источников и более эффективной капитализации ликвидности.

Подписывайтесь на наш Telegram канал. Будьте в курсе новых статей.

Banner Binance 700 90 Banner Binance 300 250

Рейтинг статьи:

(голосов: 1, средняя оценка: 5,00 из 5)

Banner Binance 300 250 Загрузка…

Твитнуть

Поделиться

Плюсануть

Поделиться

Класснуть

Отправить

Блокчейн — мир без посредников — Секрет фирмы

Что, еще одно облако?

Блокчейн не облако и даже не база данных. Суть в том, что в системе сохраняется не физическая информация (некий документ), а неопровержимое подтверждение существования данной информации и история операций с ней.

Это все равно что раздавать свои данные «направо и налево»? Почему-то принято считать, что если реестры общедоступны, то вся информация об их содержимом — общеизвестна. С блокчейном все наоборот. Система не хранит личные данные пользователей, а для проведения транзакции используется лишь публичный адрес получателя. Даже при традиционной передаче по сети пользователи имеют доступ к общей папке, видят ее содержимое, даже могут видеть историю загрузок, но степень доступа у каждого своя. То есть просматривать файлы могут все, а скачать — лишь адресат.

Другой пример — электронный кошелек с открытой статистикой: все видят, что пользователь А перевел пользователю Б некую сумму, а Б передал ее С. Наблюдают все, но доступ к средствам имеют лишь те, кто имеет на это право.

Кто тут главный?

Никто. Центрального узла нет — система децентрализована. У каждого участника процесса есть информация о каждом шаге всех партнеров, так что даже если 99% компьютеров рухнут или будут взломаны, у 1% останется полная история всех транзакций. Здесь нет такого центра, взлом которого позволил бы похитить личные данные, подчистить или уничтожить реестры.

Правда, у бережного отношения к персональным данным есть и обратная сторона — а именно недоверие. К примеру, банки не любят клиентов без кредитной истории, а контрагенты сто раз подумают и потребуют кипы бумаг, прежде чем заключать договор с неизвестным. Чтобы завоевать лояльность клиента и повысить качество обслуживания, продавцу надо как можно больше знать о клиенте, но для этого клиент должен дать согласие на обработку персональных данных, анкетирование, получение рассылок. На это пойдет далеко не каждый партнер.

Блокчейн убьет банки?

Есть такое мнение. Ведь, по сути, технология формирует некое безбанковское пространство, где проводятся самые разные формы транзакций. Блокчейн подразумевает переход «цифровых активов», например, денежных средств от отправителя к получателю без посредников. А значит, ценность последних резко снизится. В результате всем организациям, оказывающим сегодня посреднические услуги, вроде банков, нотариатов, агентов, депозитариев придется найти себе другую нишу.

Похоже, такие перспективы уже вполне осознали в российском финансовом секторе. Первым в блокчейн уверовал Центральный банк РФ, который совместно с рядом крупнейших банков создал блокчейн-платформу «Мастерчейн» для повышения прозрачности и эффективности финансовой системы. Росстандарт заложил основы стандартизации блокчейна, создав соответствующий комитет («Программно-аппаратные средства технологий распределенного реестра и блокчейн»). «Ренессанс-страхование» запустило программу страхования грузов с помощью блокчейна. Председатель ВЭБ Сергей Горьков и министр здравоохранения Вероника Скворцова согласовали пилотные проекты Минздрава России, которые в ближайшее время будут реализованы на платформе блокчейн с участием ВЭБ.

Объясняем на смузи — The Village

На самом деле да. Вы как потребитель можете использовать блокчейн, только если купите токены или криптовалюту за рубли или доллары. Криптотрейдеры называют обычные деньги «фиатом». Сам процесс обмена — «грязная» и примитивная процедура, никак не связанная с технологией распределенных реестров. Криптовалютные биржи — это классический посредник, зачастую не имеющий даже обычных банковских лицензий. То есть, чтобы воспользоваться дарами децентрализации внутри конкретной блокчейн-системы, вам все равно нужно довериться некоему неизвестному человеку в интернете, перевести ему фиатные деньги и просто ждать.

Криптовалютные биржи могущественны. Помимо того что они определяют стартовую цену новых валют (то есть как бы выставляют их на витрину), любые проблемы с выводом средств и сервисом вызывают резкие скачки курсов. У биржи всегда есть свои владельцы, один или несколько блокчейн-адресов, через которые проводятся платежи, и администрация. Именно с ней новые блокчейн-проекты договариваются о проведении ICO — это как арендовать точку на рынке, где ты собираешься продавать помидоры. Самые крупные биржи — это старая калифорнийская Poloniex, гонконгская Bitfinex, южнокорейская Bithumb, а также Binance и Bittrex. В основном обмен идет между разными криптовалютами либо с долларом, евро, йеной и южнокорейской воной. Рублевые пары доступны сейчас только на украинской бирже Exmo. Нередки случаи банкротств, например, когда менеджмент биржи не справляется с оттоком средств, или в результате банального взлома, — как это второй раз произошло с южнокорейской Youbit совсем недавно, 19 декабря (первый раз биржу взламывали летом, украв более 4 тысяч биткоинов).

Электронные платежные системы — это еще один тип посредника, с которым вы можете столкнуться, если захотите купить криптовалюту. Дело в том, что многие биржи могут не поддерживать переводы с конкретных региональных банков или требовать слишком большую комиссию. Тогда трейдеры прибегают к «фиатным шлюзам» — это электронные платежные системы (как WebMoney или «Яндекс.Деньги») через которые вы переводите деньги, как через прокладку. Большинство из таких платежных систем вроде Perfect Money или Payeer — «всеядны». Они оптом заключают партнерства как с биржами, так, например, и с настоящими финансовыми пирамидами. Листинг всех фиатных шлюзов можно посмотреть здесь, иногда это совсем небольшие «денежные мешки» без всяких гарантий, зато с «авторитетом» в виде положительных комментариев или звездочек в рейтинге.

Ни биржи, ни фиатные шлюзы не используют блокчейн во время обмена, то есть такую операцию можно отследить, а обменник может просто украсть ваши деньги. «Счета на биржах — это как обычные деньги. Вы можете хранить их у себя в сейфе, а можете деньги эти завести на биржу и ждать, когда акции компании Apple будут стоить дешево, чтобы их купить. Если биржа разрушится, ее хакнут или закроют власти, вы потеряете и свои деньги на ней, — резюмирует Владимир Смеркис. — Поэтому важный совет: не хранить ничего на биржах. Пополнять ваш счет там только на время операции. Захотели обменять биткоин на эфир — зашли на биржу, совершили обмен и вывели свои деньги». Саму криптовалюту инвестор рекомендует хранить только в виде приватных ключей, хотя даже эти ключи позволяют «выводить» далеко не все биржи.

Еще один способ обезопасить свои фиатные операции — сотрудничать только с биржами, официально зарегистрированными в качестве финансовых организаций, например, в странах, где оборот криптовалют уже узаконен. На таких легальных биржах, как Bitstamp, Kraken, Coinbase или CEX пополнение или вывод ваших средств будут защищены государством. Заменой же варварских обменников вообще могут стать DEX — то есть децентрализованные биржи, где любые обменные операции записываются в блокчейн так же, как и переводы внутри одной криптовалюты. Большинство DEX сейчас находится в состоянии альфа и бета-тестирования. Из наиболее крупных — децентрализованная биржа от Waves Platform, которую запустили в ноябре.

В чем угроза блокчейна и криптовалют для банков

Криптовалюты и блокчейн меняют мировую финансовую систему, делая ее более интернациональной и менее централизованной. 

Неизвестно, как это скажется на таких традиционных экономических институтах как банки, пенсионные фонды, биржи, государственные финансовые органы. Какие-то из них воспользуются новыми возможностями и получат успех, но какие-то могут оказаться не у дел – как когда-то производители кассетных магнитофонов и пленочных фотоаппаратов.

Если говорить о традиционных биржах, то их положение представляется прочным. С декабря 2017 года на Чикагской товарной бирже и Чикагской бирже опционов идет торговля фьючерсами на биткоин. Это пример удачного сотрудничества старых бирж и нового актива. Фондовые биржи пока не торгуют подобными активами, но у них своя прочная ниша – торговля акциями компаний и другими ценными бумагами с высокими гарантиями защиты вложений инвестора. 

Криптовалюты крайне волатильны и в целом склонны к росту, но рисковы. Акции – более консервативное, но надежное вложение. Они дают инвестору право на долю в компании, и их приобретение требует сложных юридических процедур, которые лучше всего обеспечиваются на фондовых биржах. Криптовалютный рынок пока не дает такой возможности.

Менее определенным в новой ситуации оказалось положение банков. Ведь их работа завязана на движение денег, а криптовалюты претендуют именно на роль новых денег.

Обыватель считает, что основное назначение банка – хранить вклады граждан. В этой роли банки весьма надежны, но зарабатывают они не на хранении средств, а на их обращении. Они выступают посредниками при платежах, осуществляют переводы – в том числе, международные и крупные. 

Комиссии при этом высоки, бюрократии много, удобства мало, время может достигать недель. Нередки случаи потери средств, вернуть которые удаётся лишь через месяцы. Порой банки вовсе отказывают клиентам выдавать или переводить средства. Но несмотря на все эти проблемы, компании вынуждены сотрудничать с банками при организации своих денежных потоков, оставляя им большие комиссии.

В этих вопросах криптовалюты могут составить банкам серьезную конкуренцию. Криптовалютные переводы не знают границ и их комиссии подчас радикально ниже банковских. Они проще быстрее, от участника перевода не требуется юридических формальностей, не надо отчитываться о назначении и т.п. 

А освоение такой новой технологии как смарт-контракты позволяет перевести на криптовалютные рельсы не только разовые платежи, но и сложные финансовые потоки между крупными компаниями. У многих людей смарт-контракты пока ассоциируются лишь с валютой Ethereum, но сейчас они внедряются и в других криптовалютах включая биткоин (проект RSK).

Возникает вопрос: если криптовалюты так удобны, то почему до сих пор кто-то пользуется банковскими переводами? На это есть две группы причин – юридические и технические.

Юридически в большинстве стран криптовалюта не является законным платежным средством. В России, например, закон официально запрещает оплачивать товары чем-то, кроме рубля. Во многих других странах такого жесткого запрета нет, но нет и норм, защищающих криптовалютные сделки. Купить за криптовалюты недвижимость или дорогое промышленное оборудование вам вряд ли удастся.

Технически современные криптовалюты тоже далеки до идеала. Например, они крайне волатильны. Это удобно биржевым трейдерам, но неудобно рядовым продавцам и покупателям. Держать активы в криптовалютах, не переводя их в фиат – это рулетка, в которой можно сильно выиграть, но можно и проиграть. Есть попытки создания стабильных криптовалют, но сегодня этот вопрос полноценно не решен.

Как результат, даже если перевод делается в криптовалюте, его потом обычно требуется обналичить – обменять на фиат. Это можно делать на биржах и в обменниках, что сопряжено с высокими комиссиями и некоторыми рисками. В результате, банки пока сохраняют ряд преимуществ перед серыми криптовалютными схемами.

Но ситуация меняется. Некоторые страны типа Японии уже признали криптовалюту платежным средством. Во многих других странах все больше сервисов принимают криптовалюту. Рынок обменников тоже ширится, конкуренция между ними снижает комиссии и повышает надежность. Рано или поздно криптовалютные переводы станут во всех отношениях предпочтительнее современных банковских. 

Как банкам в этой ситуации остаться на плаву? Они должны радикально упростить и ускорить операции, уменьшить бюрократию, снизить комиссии. Чтобы конкурировать с криптовалютами в будущем, основное отличие банков должно сводиться к формуле: «Не анонимно, зато максимально надежно и так же удобно и дешево». И чтобы это произошло, весьма полезным может оказаться оружие конкурента – блокчейн.

Уже сейчас 10 крупных банков – Barclays, Credit Suisse, Deutsche Bank, Santander и др. – активно экспериментируют с блокчейном и даже разрабатывают собственную криптовалюту USC (utility settlement coin). Эта валюта будет радикально отличаться от биткоина и других классических криптовалют своей централизованностью. Но большинство технических преимуществ криптовалют в ней сохранятся. 

Кроме того, среди уже существующих криптовалют есть удобные для интеграции в банковскую систему. Например, Ripple и Stellar, которые могут работать как «крипторельсы» не только для своих токенов XRP и XLM, но и для других валют включая национальные. Основным недостатком Ripple считается централизация и непрозрачность: система разрабатывается частной компанией Ripple Labs, и вряд ли банкам будет комфортно зависеть от нее. Stellar – децентрализованный аналог Ripple с открытым кодом. Но, возможно, USC удовлетворит потребности банков полнее, чем все существующие аналоги.

Но этот переход не будет прост, и успех не гарантирован. Внутри многих банков распространены пессимистические настроения. JPMorgan Chase, Bank of America и Goldman Sachs открыто признают, что криптовалюты угрожают их конкурентоспособности. А, например, Barclays на словах с 2015 года обещает начать принимать биткоин, а на деле угрожает закрытием счетов клиентам, которые пользуются тем самым биткоином. Это говорит о неуверенности банков в будущей победе.

Оптимистическим исключением в этой картине является российский Сбербанк, руководитель которого Герман Греф регулярно хвалил блокчейн и криптовалюты, а в 2018 организовал в швейцарском отделении криптовалютный трейдинг. Но этот пример нельзя воспринимать однозначно. Ведь это не перевод старых услуг на новые рельсы, а открытие новой услуги. Подобные услуги с 2017 года предлагают также Falcon Private Bank и Swissquote. 

Акции упомянутых банков дорожают (за недавний год Сбербанк – на 60%, Swissquote – на 90%), но это не реформа привычной банковской сферы. Скорее –  поиск запасных аэродромов. Подобно тому, как компания Kodak, не сумев вовремя освоить рынок цифровой фототехники, недавно решила совсем сменить профиль и заняться производством майнеров. И такой сценарий для мировой банковской системы – полную смену бизнес-модели с сохранением лишь брэндов – тоже нельзя исключить.

По большому счету, вызовы блокчейна банкам не новы. Любое новое изобретение покушается на старые технологии. В некоторых случаях старые компании не выдерживают конкуренции и вытесняются новыми. В других случаях – модернизируются и переходят на новые рельсы. Например, появление автомобиля вытеснило с рынка большинство поставщиков конной тяги, но оказалось гуманнее к производителям карет и других колесных экипажей. Например, венгерский автобусный гигант XX века Icarus начинал свою работу в 1895 году как каретно-кузнечная мастерская. Множество инноваций за свою вековую деятельность внедрили такие компании как Boeing и IBM – хотя между их первыми изделиями и современными образцами нет почти ничего общего.

Если блокчейн подобен двигателю внутреннего сгорания, то чему подобны банки – конным заводам или производителям карет и кузовов? Достаточно ли им вставить новые двигатели в старые кареты, или проще с нуля построить совсем другие компании? Вот в чем вопрос.

Подписывайтесь на Financial One в соцсетях:

Facebook || Вконтакте || Twitter || Youtube

Кого убьет блокчейн: 4 сферы малого бизнеса, которые скоро исчезнут

Искусственный интеллект и технология цепочки блоков не только сделают участников транзакций равноправными и убьют посредников, но и ликвидируют ряд офисных должностей и перевернут бизнес-модели многих компаний. Вот четыре области малого бизнеса, которым может грозить полное исчезновение — они просто станут не нужны. Если вы рискуете остаться ни с чем, срочно переосмысливайте свой продукт.


№1

Операторы платежных систем


Одно из наиболее успешных по скорости и объему привлеченного капитала ICO в 2017 году провел стартап KICKICO — блокчейн-платформа, позволяющая пользователям быстро запускать краудфандинговые кампании и с легкостью переводить любые суммы друзьям, творческим проектам или новым стартапам. Первые же два часа ICO принесли основателю KICKICO Анти Данилевскому и его команде невероятную сумму — $15 млн.

KICKICO — один из многих стартапов, включая Bitt, которые грозят подорвать стабильность рынка сторонних операторов платежных систем. Пострадать могут самые разные предприятия — от Western Union до операторов платежных шлюзов, от торговых банков до микрофинансовых организаций.




№2

Гаранты, нотариусы, регистраторы, кадастровые компании


Блокчейн устраняет необходимость в предприятиях, чьи услуги связаны с проверкой и сертификацией товаров, выдачей гарантий или регистрацией транзакций. Это значит, что работы рискуют лишиться все специалисты этих предприятий: бухгалтеры, специалисты по учету, юристы и другие офисные служащие, — а сами предприятия могут оказаться безнадежно устаревшими.

Самые прибыльные сегменты этого рынка постепенно поглотят стартапы вроде Emercoin, который предоставляет блокчейн-платформу для цифрового доказательства владения (DPO) и других подобных услуг, Antifake, который позволяет покупателю убедиться в аутентичности товара, или SilentNotary, который называет себя «первым в мире блокчейн-нотариусом».

Более того, целые страны переводят свои реестры и базы данных на блокчейн. Эта тенденция рано или поздно ударит по прибыли франшиз вроде UPS Store и MailBox Etc. и им подобных предприятий.

Во всем мире блокчейн становится наиболее передовым методом хранения записей о правах собственности. BitFury и правительство Грузии уже перевели на блокчейн более 100 тыс. записей в реестре недвижимости, а украинское правительство недавно заключило с компанией соглашение о постепенном переносе всех государственных реестров на блокчейн.




№3

Агенты — по недвижимости, страховые, туристические и т. п.


Кто добровольно захочет звонить по телефону или обращаться на сайт компании, только чтобы узнать цену выставленного на продажу дома? Кому нравится длительное  ожидание? Кто мечтает заплатить до 6% от суммы сделки паре посредников, которые просто передают друг другу бумаги?

Благодаря таким платформам, как Propy, скоро мы будем покупать недвижимость напрямую у продавца через смартфон. Уже сейчас на таких сайтах, как Hiscox, можно приобрести страховку с помощью чатбота. Те же решения легко применить и в сфере туризма.


№4

Поиск, хранение и совместное использование информации


Блокчейн угрожает централизованным моделям таких гигантов, как Google и Yandex, а также всей сложившейся вокруг них экосистеме компаний.

Индустрия облачного хранения в настоящий момент основана на централизованной модели. Блокчейн же по сути представляет собой метод децентрализованного хранения данных. За несколько дней ICO децентрализованного облачного хранилища Filecoin было собрано более $200 млн. Подобные проекты угрожают таким компаниям, как Box, Dropbox и iCloud.

Миллионы людей работают на тысячи малых, средних и крупных агентств диджитал-маркетинга, которые управляют рекламными бюджетами клиентов в поисковых системах и соцсетях. При этом до 50% всех показов рекламы в онлайн-медиа «накручивается» роботами и клиент платит деньги за показы, которых на самом деле не было. Блокчейн позволяет сделать такое мошенничество невозможным — а заодно устранить потребность во многих агентствах, оказывающих такие услуги.

Платформы электронной коммерции, основанные на технологии блокчейн, такие как OpenBazaar, взимают с продавцов гораздо меньшие комиссионные, чем Amazon например.

Зачем банкам блокчейн

Какие банки переходят на блокчейн и почему Какие банки переходят на блокчейн и почему

В отношении криптоиндустрии банки разделились на два лагеря: первые выступают против технологии блокчейн и стремятся сохранить существующий строй, а другие создают решения на основе децентрализованных технологий, которые обеспечивают ряд преимуществ по сравнению традиционными банковскими системами.

Основные причины перехода на блокчейн

Очевидно, что системы, основанные на блокчейне, позволяют разрабатывать и внедрять более продуктивные решения, которые, к тому же, помогут снизить издержки. Обеспечивать работу блокчейна дешевле за счет автоматизации большого количества бизнес-процессов, которые обычно выполняют сотрудники.

Еще одно преимущество технологии заключается в том, что распределенные системы позволяют обеспечить высокий уровень прозрачности финансовых операций, что упростит процедуру проверок для налоговых и прочих органов, а банкам не придется формировать дополнительную отчетность.

Для обеспечения безопасности и соответствия требованиям финансовых регуляторов банки не могут использовать публичные блокчейны. Для этого необходимо разрабатывать собственные решения, которые соответствуют специфике банковской индустрии и работы каждого банка в отдельности. Банки идут в ногу со временем, но не передадут бразды управления в руки рядовым пользователям. Поэтому блокчейн, используемый банками, будет монополизирован.

Другая причина перехода на блокчейн-системы — снижение операционных рисков.

JPMorgan

Некоторые банки не только переходят на использование блокчейна, но и планируют выпустить собственную криптовалюту. Так, например, один из крупнейших банков в мире JPMorgan разработал блокчейн-систему под названием IIN — межбанковская информационная сеть. Система создана на основе блокчейна Quorum, предназначенного для использования в крупных корпоративных сетях. Quorum разработан на базе Ethereum, но обеспечивает более высокую пропускную способность сети для быстрой обработки транзакций.

JPMorgan собирается подключить 400 банков к этой сети. Также банк планирует выпустить криптовалюту JPM Coin.

Deutsche Bank

Недавно о своем намерении переключиться на блокчейн объявил крупнейший банк Германии присоединившись к IIN, выпущенном JPMorgan. В настоящее время к блокчейн-системе IIN подключено более 220 банков, а Deutsche Bank стал одним из первых. Главной причиной использования системы стало снижение операционных издержек, а также обеспечение клиентов более качественными услугами, поскольку блокчейн позволяет существенно увеличить скорость и упростить процедуру обработки транзакций.

Wells Fargo

Крупный американский финансовый конгломерат Wells Fargo планирует выпустить собственный стейблкоин. По мнению руководителей переход на блокчейн будет способствовать увеличению финансовой эффективности, а также предоставит возможность отказаться от посредников, что сократит расходы и время, требуемое для осуществления операций.

Российские банки

Несмотря на неоднозначную позицию российских банков и органов государственной власти, местные банки стали одними из первых, кто рассматривал внедрение технологии блокчейн в свои системы. Эксперты долго оценивали возможности технологии распределенного реестра, после чего пришли к выводу, что блокчейн значительно эффективнее традиционной системы. Например, эксперты утверждают, что блокчейн позволяет снизить операционные расходы банков на 80% при том, что скорость работы будет выше.

Центробанк

Первый пилотный проект на базе блокчейна центральный банк России запустил еще в 2016 году на двух алгоритмах консенсуса: PoS и PoW. Затем центробанк запустил мастерчейн, который обеспечивает хранение большого количества данных о банковских клиентах и вкладчиках. Глава ЦБ РФ Эльвира Набиуллина заявила о том, что банк также рассматривает возможность выпуска собственной криптовалюты.

Систему мастерчейн также использует банк «Открытие», который осуществил переход с бумажного хранения персональных данных на цифровое с использованием цифровых ключей и дополнительными уровнями защиты информации.

Альфа-банк

Альфа-банк объявил о сотрудничестве с X5 Retail Group с целью запуска совместного сервиса BaaS, основанного на платформе Waves. Сервис DTCM позволит оптимизировать операции пользователей с использованием смарт-контрактов. В итоге клиенты получат инновационный продукт для управления финансами и банковскими продуктами, а также настраивать услуги под свои нужды.

Сбербанк

Сбербанк организовал собственную блокчейн-лабораторию, которая занимается исследованием и разработкой решений на базе распределенной технологии. Среди пилотных проектов Сбербанка есть система для заключения аккредитивных сделок, система учета ипотечных закладных и автоматизация сделок на базе смарт-контрактов, которая позволила снизить количество ошибок при проведении сделок, а также обеспечила более быструю и удобную проверку данных.

Переход на блочную структуру пытаются осуществить и другие банки, такие как ВТБ и «Тинькофф». Основной проблемой при внедрении технологии остается законодательное регулирование, без которого банки не смогут использовать технологию. Полноценное функционирование будет доступно после подготовки соответствующей законодательной базы.

оценка материала:

12345

3.26

Подписывайтесь на обновления

Подписывайтесь:

Отправить ответ

avatar
  Подписаться  
Уведомление о